Considerando que as posições financeiras de uma empresa de telecomunicações estejam sujeitas ao risco de mercado, especificamente em relação às flutuações de taxas de juros, e que o mercado financeiro brasileiro adota o padrão temporal de dias úteis, redija um texto dissertativo apresentando um modelo de cálculo de Valor em Risco (VaR) para a empresa.
Em seu texto,
1 defina o risco de mercado; [valor: 3,00 pontos]
2 apresente e discuta o intervalo de confiança para o VaR que a empresa deve adotar; [valor: 3,00 pontos]
3 discuta se o modelo deve seguir uma distribuição paramétrica, não paramétrica ou se o gestor de riscos pode adotar medidas complementares para garantir uma boa métrica quantitativa de mensuração dos riscos. [valor: 3,50 pontos]
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